прибыль и сальдо внереализационных доходов и расходов.
Под прочими операционными доходами и расходами понимается
доходы и расходы не связанные с предметом деятельности организации. К
ним относятся: поступления, связанные с предоставлением за плату во
временное пользование активов организации, поступления, поступления,
связанные с участием в уставном капитале других организаций, проценты,
получаемые за предоставленные в пользование денежных средств
организации, а также проценты за пользование банком денежных средств на
79
счетах организации в этом банке, поступления от продажи основных
средств в соответствии с договором (аналогично расходы).
Внереализационные доходы и расходы – возникают в связи с
хозяйственными операциями и фактами хозяйственной деятельности. Они
непосредственно не связаны с процессом производства и обращения. К ним
относятся: штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров,
активы, полученные безвозмездно, прибыль прошлых лет, выявленная в
отчетном году, положительные курсовые разницы по валютным счетам и
операциям в иностранной валюте, суммы дооценки активов (за
исключением внеоборотных активов), прочие доходы (аналогично для
расходов).
9.1. Анализ финансовых результатов от
реализации продукции (работ и услуг)
Анализ финансовых результатов деятельности организации включает:
1. исследование изменений каждого показателя за текущий
анализируемый период – горизонтальный анализ;
2. исследование структуры соответствующих показателей и их
изменений – вертикальный анализ;
3. изучение динамики изменения показателей за ряд отчетных
периодов (3 и более лет) – трендовый анализ;
4. исследование влияния факторов на прибыль – факторный анализ.
Таблица 21
Динамика финансовых результатов
Показатели
Прошлый
Отчетный
Отклонение
Темп
период
период
(+,-)
роста
тыс
удель
тыс
уде-
тыс
удел
, %
руб.
ный
руб.
льны
руб.
ьный
80
вес
й вес
вес
Выручка от
3560
1450
21100
100
100
-
169
продажи
0
0
Себестоимость
1210
проданных
5002
24
34
7098
10
242
0
товаров
Коммерческие
412
2
3150
9
2738
7
765
расходы
Управленчески
209
1
1753
5
1544
4
839
е расходы
Прибыль от
1859
15477
73
52
3120
-21
120
продаж
7
Прочие
операционные
3250
-
3860
-
610
-
119
доходы
Прочие
операционные
900
-
1060
-
160
-
118
расходы
Внереализацио
1883
-
2233
-
350
-
119
нные доходы
Внереализацио
1450
-
1380
-
-70
-
95
нные расходы
Прибыль до
2225
налогообложе-
18260
-
-
3990
-
122
0
ния
Вывод:
Прибыль до налогообложения увеличилась на 3990 т.р. На данное
увеличение повлияло увеличение прибыли от продаж на 3120 т.р. и также за
счет положительного сальдо внереализационных (853 т.р.) и операционных
(2800 т.р.) доходов и расходов. Прибыль от продаж увеличивается на 3120
т.р. главным образом за счет увеличения выручки от продажи на 14500 т.р.
Увеличение себестоимости, коммерческих и управленческих расходов в
динамике на снижение прибыли от продаж. Наибольший удельный вес в
прибыли от продаж занимает полная себестоимость (34%). Несмотря на
увеличение операционных и внереализационных доходов и расходов по
каждому периоду, доходы превышают расходы, следовательно,
положительное сальдо, которое увеличивается в конце отчетного периода.
81
Объем реализации продукции может оказывать как (+), так и (-) влия-
ние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продук-
ции приводит к увеличению прибыли, а убыточной продукции – к уменьше-
нию. Структура товарной продукции может оказывать как (+), так и (-)
влияние на сумму прибыли. Увеличение доли рентабельной продукции при-
водит к увеличению прибыли, а низкорентабельной или убыточной продук-
ции – к уменьшению общей суммы прибыли. Себестоимость продукции и
прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение
себестоимости приводит к соответствующему росту суммы прибыли, и нао-
борот. Изменение уровня среднереализационных цен и прибыль находятся
в прямопропорциональной зависимости: при увеличении уровня цен сумма
прибыли возрастает, и наоборот.
Факторный анализ налогооблагаемой прибыли
1. Расчет влияния выручки от продажи. При анализе необходимо
учитывать влияние инфляции. Предположим, что цена в отчетном году
увеличилась на 20% по сравнению с прошлым:
100 + 20
Iц =
=1,2
100
35600
1
B
В' =
=
= 29666 т
,7 ыс.р
.
уб
Iц
1,2
ΔВ
=В1
В
− '
35600
=
- 29666,7
593
=
3,
3 тыс. руб
.
Δц
Выручка увеличилась в отчетном периоде на 5933,3 тыс. руб. за счет
изменения цены.
Расчет влияния выручки на сумму прибыли, исключая влияние цены
( В
∆ - В
∆ ц) ×Рпрод
(14500 − 5933,3) ×73,4
ΔВ =
=
= 6288
100
100
Увеличение прибыли от продаж, исключая влияние цены вызвало
увеличение прибыли от продаж на 6288 т.р. Такой прирост прибыли имел
бы место, если бы не изменялась ни цена, ни рентабельность, а изменялся
82
только физический объем выпуска (Рпродаж = Прибыль от продаж /
Выручка от продаж).
1. Расчет влияния фактора цены
ΔВ ц
∆ ×Рпрод б
аз
5933,3 ×73,4
ΔВ =
=
= 4355
100
100
За счет увеличения цены на 20% произошло увеличение прибыли от
продаж на 4355 т.р.
2. Расчет фактора себестоимости
В × Се
∆ бестоим с
о ти
35600 1
× 0
1
ΔП =
=
= 3560
100
100
3. Изменение коммерческих и управленческих расходов
В × Ко
∆ ммерчес и
к х р
асходов
35600 ×7
1
ΔП =
=
= 4
2 92
100
100
В × У
∆ правленч с
е ких р
асходов
35600 ×4
1
ΔП =
=
=1424
100
100
Таблица 22
Сводная таблица влияния факторов на прибыль
отчетного периода
Сумма влияния на прибыль, тыс.
Показатели
руб.
Выручка от продаж
+6288
Цена
+4355
Себестоимость
-3560
Коммерческие расходы
-2492
Управленческие расходы
-1424
Операционные доходы
+610
83
Операционные расходы
-160
Внереализационные доходы
+350
Внереализационные расходы
+70
Прибыль до налогообложения
3990
Вывод:
Прибыль до налогообложения увеличилась на 3990 т.р. Увеличению
прибыли способствовали увеличение выручки от продаж на 6288 т.р., цены
на 4355 т.р., снижение доли себестоимости на 3560 т.р., снижение
коммерческих и управленческих расходов на 3916 т.р., увеличение
внереализационных и операционных доходов на 960 т.р. и снижение
расходов на 160 т.р.
9.2. Анализ рентабельности
Показатели рентабельности более полно, чем прибыль, характеризуют
окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показы-
вает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.
Их применяют для оценки деятельности предприятия и как инструмент ин-
вестиционной политике и ценообразовании.
Показатели рентабельности можно объединить в несколько групп:
1) показатели, характеризующие рентабельность (окупаемость) издер-
жек производства и инвестиционных проектов;
2) показатели, характеризующие рентабельность продаж;
3) показатели, характеризующие доходность капитала и его частей.
Все эти показатели могут рассчитываться на основе балансовой при-
были, прибыли от реализации продукции и чистой прибыли.
1. Рентабельность продаж (Рпр), %, показывает прибыльность продаж
Ппродаж, налогообл г
а аемая
Р
пр =
,
(3
8)
Выручкао
р
тп одаж
2. Рентабельность реализуемой продукции (Рпрод), %, показывает,
сколько прибыли приходится на 1 рубль реализуемой продукции
П налогооб г
ла аемая
Р
=
,
(
39)
прод
Выручка
ре
от
ализации п
родукции
84
3.Рентабельность имущества (активов) (Римущ), %, показывает, сколько
прибыли приходится на 1 руб. имущества предприятия (Аср = Ан+Ак / 2)
П чистая,налогооб г
ла аемая
Р